面上，权重股近期密集释放业绩利好。第一大权重佰维存储预计上半年归母净利润70亿元至75亿元，同比增长超32倍，受益于AI算力爆发与存储行业高景气周期。第二大权重海光信息在2026世界人工智能大会上展示全系列CPU、DCU产品，持续打造国产AI算力底座。第三大权重澜起科技预计上半年归母净利润19亿元至21亿元，同比增长63.9%至81.2%，董事长提议3亿元至6亿元回购A股股份。第四大权重芯原股份披露年初至今新签订单近150亿元，AI算力相关订单占比超90%。

　　板块层面，台积电Q2业绩超预期并大幅上调全年资本支出至600亿美元～640亿美元，工信部披露上半年我国集成电路出口额同比增长88.7%，SK集团预计明年AI领域半导体需求将增长60%～100%，供需缺口恐进一步扩大。

　　机构分析指出，AI需求爆发叠加周期上行，全球半导体进入新一轮超级扩产周期，本轮增量需求由AI拉动，既扩大了市场容量也拉长了行业景气周期。中报业绩窗口期来临，存储与AI芯片方向业绩超预期机会值得关注。