宣布拟以发行股份及支付现金的方式购买青岛科凯电子研究所股份有限公司股权4个月后,1月17日晚间,思林杰发布了收购资产的报告书。
思林杰提出,计划以14.91亿元收购科凯电子71%股权,其中5.91亿元将以向交易对方发行股份的方式支付;同时,思林杰还计划募集配套资金,用于支付交易的现金对价、中介机构费用等。
科凯电子曾于2023年6月获得创业板IPO受理,并经过了两轮问询,但2024年4月因该企业撤回上市申请,深交所终止了其上市审核。2024年9月上旬,思林杰发布停牌公告,公司正在筹划以发行股份及支付现金的方式购买科凯电子的股权并同时募集配套资金,经初步测算,交易预计构成重大资产重组及关联交易,并于当月底发布了重组预案并复牌。
对于重组,思林杰表示,上市公司主要生产嵌入式智能仪器模块,而科凯电子则专注于电机驱动器、光源驱动器、信号控制器等高可靠微电路模块,二者均提供模块化、微型化的电子部件。重组后,二者将在产品品类、销售渠道、研发资源等方面形成积极的互补关系,借助各自已有的研发成果和行业地位,实现业务与技术上的有效整合。
2024年12月4日,思林杰召开了业绩说明会,解释称公司第三季度营收同比下滑主要是部分产品需要调试验收,部分交付延迟;发生亏损主要是收入规模有所下降、受外汇汇率波动以及银行存款利率下调影响,且随着募投项目资金投入,综合导致现金管理产生的利息收入减少。
业绩低迷的思林杰,若能收购科凯电子,预计在业绩层面将有较大提升。
此外,根据业绩承诺,科凯电子在2025年至2028年经审计的合并报表口径下归母净利润应分别达到9000万元、1.2亿元、1.5亿元和1.8亿元,承诺期内科凯电子累计净利润不低于5.4亿元。
需要说明的是,思林杰称,截至2024年8月末,本次交易完成后上市公司商誉为7.83亿元,商誉金额占总资产的比例达到了24.07%,占净资产的比例为29.57%。
不过,曾闯关创业板IPO的科凯电子,其创新性受到交易所重点关注。首轮问询中,交易所首先关注的便是公司的研发投入及创业板定位、核心技术对此,科凯电子坦承,公司前期知识产权保护意识不足,后随着发展壮大,对知识产权保护意识不断加强,因此对于已成熟的关键技术、科技成果,分批次通过申请专利加以保护,并非出于突击申请专利的目的。